江苏省新能源汽车行业深度研究 | 数据期：2025 | 约45000字
新能源汽车产业是江苏省"1650"现代化产业体系建设中的重点集群，也是全省先进制造业的重要支柱。2025年江苏省新能源汽车产业集群营收首次突破2万亿元大关，全省新能源汽车产业链规上企业超过3000家，汽车制造业营收达1.38万亿元，动力电池产量与汽车零部件产业规模均居全国首位[1]。这一年，全国新能源汽车市场延续高速增长，全年新能源汽车产量1663万辆、销量1649万辆，出口261.5万辆，零售渗透率首次突破50%达到53.9%，产业由政策驱动全面转向市场驱动[2]。与此同时，行业竞争格局加速重塑，价格战、贸易壁垒与产能过剩等多重压力交织，产业高质量发展的要求更加迫切。在此背景下，本报告以江苏省新能源汽车产业为研究对象，系统梳理产业边界、产业链结构、政策环境、供需运行、盈利效益、竞争格局、主要风险与头部企业情况，并在此基础上研判2026年产业发展趋势，为行业决策与投资研究提供参考。
2025年江苏省新能源汽车产量达到151.7万辆，占全省汽车总产量241.8万辆的比重（电动化率）达62.7%，产量居全国第二位[3]。按国家统计局分省市口径，江苏新能源汽车产量157.48万辆、汽车总产量251.99万辆，分别位居全国第2位与第5位，与广东省、安徽省共同构成新能源汽车制造的第一梯队[4]。截至2025年底，全省新能源汽车保有量达372.2万辆，同比增长38.3%[5]。常州作为全省产业核心，新能源产业规模达10479亿元、整车产量突破80万辆、产业链完整度达97%，动力电池销量约占全国37.4%，全球每10辆新能源汽车中约有1辆搭载常州产电池[6]。出口方面，太仓港2025年出口汽车91.54万辆，其中新能源汽车49.64万辆，同比分别增长88.95%与2.18倍，汽车出口成为全省外贸的重要增长极；1—8月全省以电动汽车为代表的"新三样"产品出口达1214.5亿元，同比增长10.6%[7]。产业规模与区域地位的稳固，使江苏在全国新能源汽车版图中稳居第一方阵，为产业链纵深发展奠定了坚实的数量基础。产业规模的扩张同步带动了就业、税收与投资的增长，全省新能源汽车产业链规上企业超3000家，常州一市新能源产业规模即达10479亿元，产业已成为地方经济稳增长、促转型的重要支撑，产业集群对区域经济的带动效应在省内多个城市持续显现。
江苏省新能源汽车产业形成了"整车制造+三电系统+关键零部件+后市场服务"的完整产业体系，产业链条覆盖上游锂电材料、中游整车与动力电池、下游充换电与后市场，全省动力电池产量居全国首位，新能源汽车产业链规上企业超3000家[8]。产品结构上，江苏整车以纯电动与插电式混合动力为主，电动化率62.7%显著高于全国平均水平，产品结构高度电动化[9]。龙头企业方面，比亚迪常州基地2025年产销突破千亿元、整车出口28.39万台，理想汽车常州基地产量31.6万辆，北汽麦格纳（镇江）整车交付近9万台，长城汽车泰州基地支撑长城全年131.1万台产量，江苏时代等电池企业配套奔驰、宝马等高端客户，产业呈现出"整车龙头带动、电池集群支撑、多点协同发展"的鲜明特征[10]。在区域布局上，常州以整车与动力电池双核驱动，南京、苏州、无锡、镇江、泰州等市分别依托智能网联、汽车电子与零部件配套形成差异化分工，全省多点协同的产业空间格局基本成形。
在政策环境层面，国家《新能源汽车产业发展规划（2021—2035年）》确立了电动化与智能化双轮驱动的长期路线，2025年购置税减免延续、以旧换新补贴加码、新能源汽车下乡活动持续开展，共同托底市场需求[11]。江苏省层面，"十四五"新能源汽车产业发展规划设定的产量50万辆、新车销量占比20%以上等目标已大幅超额完成，全省又通过充换电设施建设运营管理办法（15亿元补助）、全面绿色转型政策、车联网产业发展行动计划等文件持续加码产业支持[12]。常州、无锡入选第二批公共领域车辆全面电动化先行区试点，苏州出台智能车联网专项措施，金湖入选国家县域充换电试点，政策体系覆盖省、市、县三级，形成了国家战略牵引、省级规划落地、市县专项配套的完整政策链条[13]。综合判断，江苏新能源汽车产业已由政策培育期迈入市场驱动与规模化竞争的新阶段，政策重心正由购置激励转向使用环境优化与智能化监管并重。
第一，江苏新能源汽车产业规模稳居全国第一梯队。2025年新能源汽车产量151.7万辆（国家统计局口径157.48万辆）居全国第二，产业集群营收破2万亿元，动力电池产量与零部件产业规模双居全国首位，产业已具备从整车到三电再到后市场的全链条竞争力[14]。
第二，常州"整车+电池"双龙头格局成为全省产业支柱。常州新能源产业规模10479亿元、产业链完整度97%、电池企业超160家，比亚迪与理想两大整车基地带动配套集群，江苏正以常州为核心形成辐射全省的产业生态[15]。
第三，电动化率领先全国，产品结构优势显著。江苏汽车电动化率达62.7%，高于全国零售渗透率53.9%的水平，整车产品以纯电与插混为主，结构升级带动三电与零部件环节需求同步放大，全链条协同效应持续增强[16]。
第四，出口成为产业规模优势变现的重要渠道。太仓港出口汽车91.54万辆、比亚迪常州基地产销破千亿且出口占比超六成，汽车出口在消化产能的同时持续提升品牌国际影响力，出口产品结构由燃油车为主加快向新能源车为主转变[17]。
第五，行业盈利整体承压，产业链利润向头部集中。2025年全国汽车行业销售利润率降至4.1%，价格战延续，碳酸锂价格低位运行压低上游盈利，江苏整车企业营收增长但盈利分化，动力电池与三电环节利润向江苏时代等龙头集中[18]。
第六，智能化与电动化双轮驱动格局初步形成。车路云一体化试点、智能网联产品准入45号文、首批L3级车型准入等政策密集落地，江苏依托车联网先导区与智能网联产业基础，正从制造集群向"制造+智驾"并重的产业生态演进[19]。
第七，基础设施与后市场体系加速完善，为规模扩张提供使用环境支撑。截至2025年底全国充电设施总量约2009万个、桩车增量比1:1.9，江苏金湖入选国家县域充换电试点、最高可获4500万元中央奖励，充换电网络向县城与乡村延伸，补能焦虑显著缓解，与新能源汽车下乡政策相互呼应，共同打开了下沉市场的消费空间[20]。
在风险层面，江苏新能源汽车产业面临四类主要不确定性：一是贸易壁垒风险，欧盟对华电动汽车反补贴税税率7.8%—35.3%、美国对华电动汽车关税提高至100%，叠加欧盟电池碳足迹分级管理新规，出口合规成本持续上升[21]；二是市场与价格风险，动力与储能电池规划产能近5000GWh、产能利用率不足40%，行业"内卷式"竞争与价格战仍在延续[22]；三是技术迭代风险，半固态电池加快装车、全固态量产时间表普遍指向2027年，技术路线切换可能重塑竞争格局[23]；四是政策与合规风险，智能网联监管趋严、电池回收体系有待完善，2025年退役电池约82万吨的处置压力逐步显现[24]。
展望未来，中汽协预计2026年全国新能源汽车销量约1900万辆、渗透率将首次突破50%的年度均值，智能化、出海与高端化将成为三大增长引擎[25]。江苏作为全国新能源汽车第二大产量省份，将在产业集群、动力电池与出口枢纽三大优势基础上，通过县域充换电试点、固态电池产业化与车路云一体化建设进一步拓展增量空间，智能网联与氢能等新赛道布局也在加速展开[26]。但产业也需在价格战、贸易壁垒与产能过剩的三重压力下，加快从"规模领先"向"质量领先"转型，强化研发投入、优化产能结构、拓展多元市场，以高质量发展路径应对行业变局，巩固并提升江苏在全国新能源汽车产业格局中的战略地位。
本报告中的数据与分析观点仅供参考，不构成任何投资建议。读者在引用或决策时请自行核实数据来源与口径。